Ce que les investisseurs devraient savoir sur la solidité financière de Leone Film Group S.p.A. (BIT: LFG) – Simply Wall St News

Les investisseurs sont toujours à la recherche de titres de sociétés à petite capitalisation tels que Leone Film Group S.p.A. (BIT: LFG), dont la capitalisation boursière est de 65 M €. Cependant, un fait important que la plupart des gens ignorent est le suivant: quelle est la santé financière de l'entreprise? Il est essentiel de comprendre la santé financière de la société, car une mauvaise gestion du capital peut entraîner des faillites, qui se produisent à un taux plus élevé pour les petites capitalisations. Commençons par des contrôles de santé financière que vous voudrez peut-être envisager si vous êtes intéressé par ce stock. Cependant, il ne s’agit pas d’une vue d’ensemble, je vous suggère donc de vous plonger plus profondément dans les connaissances approfondies.

Voulez-vous participer à une courte étude de recherche? Aidez-nous à façonner l'avenir des outils d'investissement et courez la chance de gagner une carte-cadeau de 250 $!

Dette de LFG (et flux de trésorerie)

L’endettement de LFG est passé de 56 à 60 millions d’euros au cours des 12 derniers mois, ce qui inclut la dette à long terme. Avec cette augmentation de la dette, les niveaux actuels de trésorerie et d'investissements à court terme s'établissent à 10 millions d'euros pour maintenir l'activité. En outre, LFG a généré 11 millions d’euros de cash-flow opérationnel au cours des douze derniers mois, ce qui a entraîné un ratio de trésorerie opérationnelle sur dette totale de 19%, ce qui indique que le niveau actuel de trésorerie opérationnelle de LFG n’est pas suffisant pour couvrir la dette.

LFG peut-elle faire face à ses obligations à court terme avec les fonds en caisse?

Si l’on considère les 84 millions d’euros de passif à court terme de LFG, il semble que l’entreprise puisse difficilement honorer ces engagements avec un niveau d’actif actuel de 76 millions d’euros, ce qui donne un ratio actuel de 0,91x. Le ratio actuel est calculé en divisant les actifs courants par les passifs courants.

BIT: Dette historique de LFG, 17 mai 2019
BIT: Dette historique de LFG, 17 mai 2019

Le niveau de dette de LFG est-il acceptable?

Avec une dette totale supérieure à ses fonds propres, LFG est considérée comme une société à fort effet de levier. C'est un peu inhabituel pour les actions à petite capitalisation, car elles ont généralement plus de difficultés à emprunter que les grandes entreprises bien établies. Nous pouvons vérifier si LFG est en mesure de faire face à ses dettes en examinant le ratio de couverture des intérêts nets. Une entreprise qui génère un résultat avant intérêts et impôts (EBIT) au moins égal à trois fois ses paiements d’intérêts nets est considérée comme financièrement saine. Dans le cas de LFG, le ratio de 5,25x suggère que les intérêts sont couverts de manière appropriée, ce qui signifie que les prêteurs peuvent être disposés à prêter davantage de fonds, la couverture des intérêts élevés de LFG étant considérée comme une pratique responsable et sûre.

Prochaines étapes:

Bien que le niveau de la dette de LFG se situe dans la partie supérieure du spectre, sa couverture par les flux de trésorerie semble adéquate pour faire face aux obligations de la dette, ce qui signifie que sa dette est utilisée de manière efficace. Bien que son manque de liquidité soulève des questions sur les pratiques actuelles de gestion des actifs pour les petites capitalisations. N'oubliez pas que je n'ai pas pris en compte d'autres facteurs tels que les performances de LFG dans le passé. Je vous recommande de poursuivre vos recherches sur Leone Film Group pour obtenir une meilleure image du titre en consultant:

  1. Perspectives futures: Que prévoient des analystes du secteur bien informés pour la croissance future de LFG? Consultez notre rapport de recherche gratuit sur le consensus des analystes sur les perspectives de LFG.
  2. Performance historique: À quoi ressemble le retour de LFG par le passé? Allez plus en détail dans l'analyse des antécédents et jetez un coup d'œil aux représentations visuelles gratuites de notre analyse pour plus de clarté.
  3. Autres stocks performants: Existe-t-il d'autres stocks offrant de meilleures perspectives avec des antécédents prouvés? Explorez notre liste gratuite de ces grands stocks ici.

Notre objectif est de vous proposer une analyse de recherche axée sur le long terme et basée sur des données fondamentales. Notez que notre analyse peut ne pas prendre en compte les dernières annonces d'entreprises sensibles au prix ou les informations qualitatives.

Si vous remarquez une erreur qui mérite d'être corrigée, veuillez contacter l'éditeur à editorial-team@simplywallst.com. Cet article de Simply Wall St est de nature générale. Cela ne constitue pas une recommandation d'acheter ou de vendre des actions, et ne tient pas compte de vos objectifs ni de votre situation financière. Simply Wall St n'a aucune position sur les actions mentionnées. Merci pour la lecture.

Ces excellents stocks de dividendes battent votre compte d'épargne

Non seulement ces actions sont-elles des payeurs de dividendes fiables depuis 10 ans, mais, avec un rendement supérieur à 3%, elles battent également facilement votre compte d'épargne (sans parler des plus-values ​​éventuelles). Cliquez ici pour les voir gratuitement sur Simply Wall St.

Laisser un commentaire